La suppression de la valeur locative en 2026

La suppression de la valeur locative (ce revenu fictif ajouté aux revenus des contribuables utilisant leur bien immobilier pour leur besoin propre) a été définitivement votée en Suisse le 28 septembre 2025. L’entrée en vigueur de ce changement de paradigme fiscal est prévue pour le 1er janvier 2028.

L'Essentiel de la réforme

1. Changement de paradigme : Fin de l'imposition du revenu fictif pour les propriétaires occupant leur logement dès le 1er janvier 2028.
2. Fin des déductions : En contrepartie, suppression des déductions pour frais d'entretien, rénovations énergétiques et intérêts passifs.
3. Fenêtre d'action : Les travaux de rénovation doivent impérativement être facturés avant 2027 pour pouvoir encore être déduits fiscalement.

Immobilier : Le nouveau paradigme fiscal de 2028

1. Le principe des vases communicants

Actuellement, la valeur locative représente une charge fiscale non négligeable pour les propriétaires. Cependant, sachant qu’en contrepartie de cette valeur locative, des déductions importantes sont aujourd’hui possibles (intérêts hypothécaires, frais d’entretien, administration et investissements énergétiques), l'équilibre va radicalement changer.

En effet, le législateur a prévu que nombre de ces déductions seront supprimées parallèlement à la fin de la valeur locative. Ce qui s'apparente à un allègement fiscal de prime abord nécessite en réalité une planification patrimoniale urgente.

"Les contribuables qui envisagent des travaux d’entretien ou de rénovation doivent impérativement obtenir des factures y relatives datées d’avant 2027 pour pouvoir encore les déduire."

2. Quelles sont les déductions qui disparaissent ?

Pour les propriétaires occupant leur logement, l'abandon de la valeur locative sonne le glas de la quasi-totalité des amortissements fiscaux liés au bien immobilier. Voici la liste des éléments qui ne pourront plus être soustraits de votre revenu imposable :

Travaux & Entretien

Frais d’entretien ordinaires : peinture, réparations courantes, remplacement d’équipements.
Frais d’entretien extraordinaires : travaux plus importants nécessaires au maintien de la valeur du bien.
Investissements énergétiques et environnementaux : panneaux photovoltaïques, isolation thermique, pompes à chaleur, changement de fenêtres, rénovation énergétique globale.

Frais Financiers & Administratifs

Intérêts hypothécaires : ne seront plus déductibles pour financer la résidence principale.
Frais d’administration par des tiers : gestion, administration de la copropriété, honoraires spécialisés.
Primes d’assurance liées au bâtiment : assurance incendie, dégâts d’eau, bâtiment, etc.

Attention : Tous les intérêts passifs sont concernés

La réforme va au-delà du simple domaine immobilier. Pour ces contribuables, tous les intérêts passifs ne seront plus déductibles. Cela signifie que non seulement les intérêts hypothécaires disparaissent de la déclaration, mais aussi tous les autres intérêts tels que : le crédit à la consommation, les prêts divers, ou encore les intérêts sur les dettes fiscales.

Conclusion & Planification

L'abandon de la valeur locative en 2028 impose de repenser totalement la chronologie de vos travaux et de vos financements. Si vous prévoyez d'assainir énergétiquement votre bien (installation de panneaux solaires, pompe à chaleur) ou d'effectuer des rénovations lourdes, le timing est désormais crucial.

Il ne vous reste que peu de temps pour optimiser votre fiscalité : toutes les factures devront être datées d'avant 2027 pour être admises en déduction.